Mitkä ovat organisaation lyhyen ja pitkän aikavälin rahoituspolitiikan elementit. Rahoituspolitiikka Lyhyen aikavälin rahoituspolitiikan ongelmia ovat mm

Ensimmäinen ammattikorkeakoulu

Ammatillinen johtamisinstituutti

Lyhyen aikavälin rahoituspolitiikka

Abstraktin laatinut

Privalova S.V.

UMSHZ-11/9-DSB1-2-B

Moskova 2010

2. "Tavoitteet - strategiat"

3. Liiketoiminnan suunnittelu

4. Maksukulku

6. Kassavirta

Johtopäätös

Bibliografia

1. Yrityksen lyhyen aikavälin rahoituspolitiikka

Yrityksen rahoituspolitiikka on olennainen osa sen talouspolitiikkaa. Jos rahoitus on perusluokka, joka on historiallisesti muodostunut hyödyke-raha-suhteiden syntymisen ja kehityksen olosuhteissa, niin finanssipolitiikka ilmaistaan ​​​​joukolla toimintoja, joita omistaja, hallinto ja työyhteisö harjoittavat (riippuen yrityksen omistus ja johtaminen) rahoituksen löytämiseksi ja käyttämiseksi perustoimintojen ja -tehtävien toteuttamiseen.

Tällaista toimintaa ovat tieteellisesti perusteltujen konseptien kehittäminen rahoitustoiminnan organisoimiseksi, rahoitusvarojen keskeisten käyttöalueiden tunnistaminen pitkällä, keskipitkällä ja lyhyellä aikavälillä sekä kehitetyn strategian käytännön toteutus.

Yrityksen taloudellisen toiminnan organisointikonseptit perustuvat tuotteiden ja palveluiden kysynnän tutkimukseen, yrityksen erilaisten (taloudellisten, aineellisten, työvoima-, henkisten, tieto-) resurssien arviointiin ja tulosten ennustamiseen. Taloudellinen aktiivisuus.

2. "Tavoitteet - strategiat"

Yrityksen rahoitusvarojen käyttösuunnat määräytyvät asetettujen tavoitteiden, yrityksen aseman markkinoilla ja kehitetyn rahoitustoiminnan organisointikonseptin perusteella. Yrityksen rahoituspolitiikan päätavoite on taloudellisen potentiaalin täydellisin ja tehokkain hyödyntäminen ja laajentaminen.

Yritysstrategiat eivät puolestaan ​​ole tyhjyydessä, vaan ne palvelevat aina tiettyjen tavoitteiden saavuttamista.

Yrityksen tavoitteena on tulevaisuuden todellisuuden tila, jonka yritys haluaa saavuttaa omin voimin.

Yritysstrategia on joukko yrityksen poliittisia suuntaviivoja ja pitkän aikavälin toimintaohjelmia, joiden puitteissa tavoite on tarkoitus saavuttaa.

Konsultti ottaa tavoitteet ja strategiat huomioon kokonaisuutena, koska Tavoitteet eivät ainoastaan ​​määritä strategioita, vaan strategiat vaikuttavat myös suuresti tavoitteiden määrittelyyn. Siten joidenkin yrityksen tiettyjen tavoitteiden saavuttaminen voidaan saavuttaa tietyillä erityisillä strategioilla, mutta yritys ei aina salli omaa potentiaaliaan soveltaa näitä strategioita. Esimerkiksi huonekaluteollisuuden puolivalmiita tuotteita - kaappihuonekalujen valmistukseen tarkoitettuja kalustelevyjä - valmistava yritys voi muotoilla strategiseksi tavoitteeksi saavuttaa 50 %:n markkinaosuuden kaikenlaisten puolivalmisteiden toimittamisessa pienille alueille. huonekalutehtaat. Tavoitteen saavuttamisen strategiana on laajentaa yrityksen valikoimaa, mukaan lukien varusteet, huonekalukankaat, vaahtomuovi jne., sekä myynnin edistäminen henkilökohtaisella myynnillä - matkustavien myyntimiesten käyttö. Jos yrityksen potentiaali ei salli tarvittavan luomista inventaario ja agenttiverkoston organisoinnissa ei vain strategiaa, vaan myös tavoitetta on harkittava uudelleen.

Teoriassa jokaisella yrityksellä on tavoitteet ja strategiat, jotka ohjaavat sen toimintaa. "Tavoitestrategia" -kompleksi määrittää pääsuunnat markkinamahdollisuuksien etsimiselle, ylläpitää kustannukset suunnitellussa kehyksessä sekä määrittää henkilöstön määrän ja pätevyyden. Kullekin työntekijälle kerrotut tavoitteet, yrityksessä kehitetyt ja julkistetut strategiat pakottavat henkilöstön mukauttamaan omat tavoitteensa yrityksen tavoitteisiin, omat strategiansa sen strategioihin. Yrityksen strategioiden omaksuminen vapauttaa ylimmän johdon rutiinityöstä ja päätöksenteon tarpeesta kaikissa pienissä asioissa sekä luo mahdollisuuden delegoida taktiset päätökset keskijohdolle ja paikallisille työntekijöille.

Käytännössä monelle venäläisiä yrityksiä Ominaista on "tavoitteen ja strategian" kompleksin "hämärtyminen". Tavalliset tavoitteet ovat "hyvän" voiton saaminen ja yrityksen "kehittäminen", strategiat ovat vakiintuneet perinteet ja toimintatavat. Tällaiset strategiat menettävät ohjaavan ja vakauttavan vaikutuksensa, sallivat henkilöstön kaiken luovuuden, oikeuttavat kaikki kustannukset ja edistävät voimien ja resurssien hajoamista.

3. Liiketoiminnan suunnittelu

Mikä tahansa yritys. joka aloittaa toimintansa tai on jo toiminnassa, uuden projektin alkaessa on selkeästi kuviteltava tulevaisuuden taloudellisten, aineellisten, työvoima- ja henkisten resurssien tarve, niiden saamislähteet sekä pystyttävä laskemaan tarkasti käytön tehokkuus. yhtiön toimintaprosessissa käytettävissä olevat resurssit . Olosuhteissa markkinatalous yrittäjien ei pitäisi luottaa vakaaseen tuloon ja menestykseen ilman selkeää ja tehokasta suunnittelua toimintaansa, jatkuvaa tiedon keräämistä ja keräämistä sekä kohdemarkkinoiden tilasta, kilpailijoiden asemasta niillä sekä omista kyvyistään ja näkymistä. Yksi strategisen suunnittelun pääalueista on liiketoiminnan suunnittelu, joka antaa kehitysnäkökulman, jos se on oikein laadittu ja vastaa liikemiehen tärkeimpään kysymykseen - kannattaako tiettyyn hankkeeseen sijoittaa, tuoko se tuloja, maksaa kaikki vaivan ja rahan menot.

Liiketoimintasuunnitelma sisältää:

1. Lyhyt kuvaus yrityksestä

a) Tuotteen ominaisuudet;

b) Markkinoiden ominaisuudet;

c) Kilpailijoiden ominaisuudet.

2. Organisaatiosuunnitelma

3. Tuotantosuunnitelma

Tämä osio sisältää tärkeimmät tuotetuotannon indikaattorit.

4. Kannattavuuspisteen laskeminen

Kannattavuusraja on se tuotantomäärä, jolla yrityksellä ei ole voittoa eikä tappiota.

5. Yritysriskit

Yrittäjyys liittyy suoraan erilaisiin riskeihin. On olemassa kaksi tekijäryhmää - ulkoinen ja sisäinen, jotka vaikuttavat lopputulokseen ja aina on olemassa vaara, että suunnitelmassa asetettuja tavoitteita ei saavuteta kokonaan tai osittain.

4. Maksukulku

Hyvin usein rahoitussopimuksissa ei määrätä yksittäisistä kertamaksuista, vaan sarjasta, jotka jaetaan ajassa. Esimerkkejä voivat olla säännölliset maksut pitkäaikaisen lainan takaisinmaksuun kertyneen koron kera, säännölliset maksut käyttötilille, jolle muodostuu tietty rahasto eri tarkoituksiin (sijoitus, eläke, vakuutus, rahasto, säästö jne.), arvopapereista maksetut osingot, eläkesäätiön eläkemaksut jne. Peräkkäisten maksujen ja tulojen sarjaa kutsutaan maksuvirraksi. Maksut esitetään negatiivisina arvoina ja kuitit positiivisina. Maksuvirran yleiset ominaisuudet ovat kertynyt summa ja käypä arvo. Jokainen näistä ominaisuuksista on numero. Maksuvirran kertynyt summa on kaikkien maksujen summa ja niille kertynyt korko annuiteettikauden loppuun mennessä. Maksuvirran senhetkinen arvo ymmärretään kaikkien rahoitustapahtumien summana, jotka on diskontattu (diskontoitu) jossain vaiheessa, joka on sama kuin maksuvirran alkaminen tai sitä edeltävä. Näiden yleisten ominaisuuksien erityinen merkitys määräytyy maksuvirran luonteen ja sen synnyttävän syyn mukaan.

5. Käteismaksut: tyypit, organisaatio

Kaikki liiketoimet, jotka yritys suorittaa vastapuoliensa, budjetin, työntekijöiden, omistajien jne. kanssa, ilmaistaan ​​suoraan tai epäsuorasti käteisenä. Nykyisessä toiminnassa resurssivirtojen liikkumiseen, työn suorittamiseen ja palveluiden tuottamiseen liittyvät selvitystapahtumat ovat erittäin tärkeitä. Erityisesti raaka-aineiden ja materiaalien hankinta merkitsee toisaalta yrityksen aineellisen omaisuuden kasvua ja toisaalta varojen ulosvirtausta. Täsmälleen päinvastoin tapahtuu, kun yritys myy tuotteitaan.

Yrityksen ja sen vastapuolten välisten selvitysten muodosta riippuen aineellisten resurssien ja niitä vastaavien kassavirtojen määrät eivät useimmiten kohtaa ajallisesti.

Kuten tiedät, myydyille tuotteille on olemassa erilaisia ​​maksutapoja: ennakkomaksu, käteismyynti, lykkäysmyynti, osamyynti (tai kaupallinen luotto), alennusmyynti jne.

a) Ennakkomaksu (tavaroiden ennakkomaksu) on ostajan suorittama tavaran täysi tai osittainen maksu ennen kuin myyjä siirtää ne sopimuksessa määrätyn ajan kuluessa. Ostajan on maksettava tavarat välittömästi ennen tavaran vastaanottamista tai sen jälkeen, ts. tavaroiden siirto- ja maksuhetkien tulee olla mahdollisimman lähellä toisiaan. Ennakkomaksu maksutapana voidaan määrätä osto-myyntisopimuksessa, eikä sen erityispiirteenä ole velvollisuutta saattaa maksuaika mahdollisimman lähelle sitä päivää, jolloin myyjä luovuttaa tavaran. Jos myyjä, joka on vastaanottanut ennakkomaksun, ei täytä velvollisuuttaan siirtää tavaraa säädetyssä ajassa, ostajalla on oikeus oman harkintansa mukaan vaatia joko maksetun tavaran luovuttamista; tai ennakkomaksun palautus. Ennakkomaksun määrälle maksetaan ostajalle korkoa, ja sen syntymishetki voidaan määrittää eri tavoin. Korkoa kertyy pääsääntöisesti siitä päivästä, jolloin tavaran luovutus kauppasopimuksen mukaan olisi pitänyt tapahtua, siihen päivään asti, jolloin tavara siirtyy ostajalle tai ennakkomaksu palautetaan hänelle. sopimuksessa voidaan määrätä myyjän velvollisuudesta kerryttää korkoa ennakkomaksun määrälle siitä päivästä, jona tämä määrä on vastaanotettu ostajalta.

Yrityksen rahoituspolitiikka- tämä on yrityksen taloudellisen ideologian ja rahoitusstrategian toteuttamismuoto sen rahoitustoiminnan yksittäisten näkökohtien yhteydessä. Toisin kuin rahoitusstrategia kokonaisuudessaan, yrityksen rahoituspolitiikka muodostuu yksittäisillä yrityksen rahoitustoiminnan osa-alueilla, jotka edellyttävät tehokas hallinta tämän toiminnan päätavoitteen saavuttamiseksi.

Lyhyen aikavälin rahoituspolitiikka

Päätavoitteet taloussuunnittelu yrityksen lyhyen aikavälin rahoituspolitiikan puitteissa:

• valvoa yrityksen taloudellista tilaa, vakavaraisuutta ja luottokelpoisuutta;
• pääoman sijoitustapojen määrittäminen, sen käytön tehokkuuden arviointi;
• tarvittavien taloudellisten resurssien tarjoaminen tuotantoa, investointeja ja rahoitustoimintoja varten;
• maatilan reservien tunnistaminen voittojen lisäämiseksi varojen taloudellisen käytön avulla.

Yrityksen lyhyen aikavälin rahoituspolitiikan taloussuunnitteluprosessi sisältää useita vaiheita, kuten:

1. Taloudellisen tilanteen analyysi. Yrityksen taloudellinen tulos edelliseltä ajanjaksolta analysoidaan. Tämä tehdään perustuen:

• tase,
• kassavirtaraportti.

Nämä asiakirjat sisältävät tietoja yrityksen taloudellisen tilanteen analysoimiseksi ja laskemiseksi, ja ne toimivat myös pohjana näiden asiakirjojen ennusteen laatimiselle. Päähuomio kiinnitetään sellaisiin mittareihin kuin myyntimäärä, kustannukset ja saadun voiton määrä. Yhteenvetona loppusumma, jonka avulla voidaan arvioida yrityksen taloudellista kehitystä ja tunnistaa sen kohtaamia ongelmia.

2. Yrityksen kokonaistaloudellisen strategian kehittäminen. Tässä vaiheessa laaditaan tärkeimmät ennusteasiakirjat, jotka liittyvät pitkän aikavälin taloussuunnitteluun:

• tuloslaskelman ennuste;
• kassavirtaennuste;
• taseen ennuste.

Nämä asiakirjat sisältyvät yrityksen tieteellisesti perustetun liiketoimintasuunnitelman rakenteeseen.

3. Nykyisten rahoitussuunnitelmien laatiminen. Talousennusteiden tärkeimmät tunnusluvut selkeytetään ja täsmennetään laatimalla ajankohtaisia ​​rahoitussuunnitelmia.

4. Operatiivinen taloussuunnittelu. Tässä kohtaa rahoitussuunnitelmien tunnusluvut yrityksen kehittämien tuotanto-, kaupallisten, investointien, rakentamisen ja muiden suunnitelmien ja ohjelmien kanssa.

5. Rahoitussuunnitelman toimeenpano, suunnitelman toteuttamisen analysointi ja valvonta kehittämällä yritykselle operatiivisia rahoitussuunnitelmia.

6. Nykyinen tuotanto, kaupallinen ja taloudellinen yrityksen toimintaa, finaalin määritteleminen taloudelliset tulokset yleisesti.

Pitkän aikavälin rahoituspolitiikka

Pitkän aikavälin rahoituspolitiikkaan kuuluu rahoitusstrategian kehittäminen. strategia Varainhoito, tai finanssipolitiikka, kutsutaan päätösten ja suunniteltujen toiminta-alueiden järjestelmäksi, joka on suunniteltu pitkäjänteiseksi ja mahdollistaa asetettujen tavoitteiden ja taloudellisten tavoitteiden saavuttamisen talouden rakenteen optimaalisen ja vakaan toiminnan varmistamiseksi nykytodellisuuteen ja suunniteltuihin tuloksiin perustuen. .

Pitkän aikavälin finanssipolitiikan aiheena ovat yhtiön sisäiset ja sisäiset prosessit, suhteet, toiminnot, optimaalinen investointiohjelma, jotka määrittävät yrityksen taloudellisen tilanteen ja tuloksen yli vuoden ajaksi. Päätehtävät yrityksen pitkän aikavälin rahoituspolitiikkaa kehitettäessä:

• pääomarakenteen ja varallisuuden optimointi taloudellinen vakaus yritykset;
• voiton maksimointi;
• yrityksen taloudellisen ja taloudellisen toiminnan avoimuuden saavuttaminen;
• turvallisuus investointien houkuttelevuutta yritykset;
• yrityksen markkinamekanismien käyttö houkutellakseen taloudelliset resurssit(kaupalliset lainat, budjettilainat takaisinmaksuperusteisesti, kysymys arvokkaita papereita jne.).

Rahoituspolitiikan kehittäminen

Organisaation talouspolitiikan kehittämisen pääsuunnat ovat:

• organisaation taloudellisen ja taloudellisen tilanteen analyysi;
• kirjanpito- ja veropolitiikan kehittäminen;
• organisaation luottopolitiikan kehittäminen;
• käyttöpääoman, ostovelkojen ja saamisten hallinta;
• kustannusten hallinta, mukaan lukien poistopolitiikan valinta;
• osinkopolitiikan valinta.

Rahoituspolitiikan muodostaminen tietyillä rahoitustoiminnan osa-alueilla voi olla monitasoista. Joten esimerkiksi osana yrityksen taloudellisten resurssien muodostamispolitiikkaa voidaan kehittää politiikkaa omien taloudellisten resurssien muodostamiseksi ja politiikkaa lainattujen varojen houkuttelemiseksi.

Omien taloudellisten resurssien muodostamispolitiikka puolestaan ​​voi sisältää osinkopolitiikan, päästöpolitiikan jne. itsenäisinä lohkoina.

Oliko sivusta apua?

Lisää tietoa yrityksen rahoituspolitiikasta

1. Organisaation talouspolitiikan tehokkuuden analysointi ja arviointi Tämän seurauksena merkittävät käyttöomaisuuden poistot yhtiön taseessa ja tuotantokapasiteetin vajaakäyttö nostavat käyttöomaisuuden hallinnan tehtävän strategiselle tasolle eli ​Yrityksen rahoituspolitiikan kehittämistehtävät Yleiskuvan yrityksen rahoituspolitiikan tehokkuudesta antaa kassavirran tila V
2. Kriisin vastainen taloushallintopolitiikka Seuraavaksi yrityksen veropolitiikka, yrityksen rahoituspolitiikka, yrityksen luottopolitiikka, saamisten hallintapolitiikka, ostovelkojen hallintapolitiikka
3. Yrityksen poistot ja rahoituspolitiikka Kuten kuvasta näkyy, poistopolitiikan ja yrityksen rahoituspolitiikan osatekijän, kuten investointipolitiikan, välisen suhteen tulisi muodostua investointihankkeiden luomisesta suunniteltuja pääomasijoituksia varten
4. Yrityksen sijoituspolitiikka Seuraavaksi konservatiivinen sijoituspolitiikka aggressiivinen sijoituspolitiikka maltillinen sijoituspolitiikka yrityksen rahoituspolitiikka yrityksen luottopolitiikka yrityksen poistopolitiikka voitonhallintapolitiikka johtamispolitiikka
5. Rahoitusriskien hallintapolitiikka Seuraavaksi yrityksen veropolitiikka, yrityksen rahoituspolitiikka, yrityksen luottopolitiikka, yrityksen sijoituspolitiikka, saamisten hallintapolitiikka, hallintopolitiikka
6. Taloudellisen kokonaisuuden käyttöpääoman hallinta lyhyen aikavälin rahoituspolitiikan tärkeänä suuntauksena riittävään määrään sisäisiä elementtejä
7. Lyhytaikaisten velkojen hallinta organisaation maksukyvyn varmistamiseksi Keskeinen paikka hyväksymisprosessissa johdon päätöksiä Taloudellisen yksikön nykyisten velvoitteiden alalla se on kirjanpitotietojen käyttö velvoitteista, joka on osa yrityksen rahoituspolitiikkaa noin
8. Yrityksen taloushallintoa kehittämällä rahoituspolitiikkaa Yrityksen talouspolitiikan kehittämisen tavoitteena on rakentaa tehokas talousjohtamisjärjestelmä, jonka tavoitteena on saavuttaa strateginen ja taktinen
9. Maatalouden tuotantoosuuskunnan osakepääoman hallinta: SPC:n ongelmat ja ratkaisut, jotka korreloivat yrityksen taloudellisten valmiuksien kanssa.
10. Omien varojen muodostuspolitiikka
11. Rahoitussijoitusten hallinnointipolitiikka
12. Yrityksen taloudellinen potentiaali: käsite, olemus, mittausmenetelmät Annettu algoritmi yrityksen taloudellisten resurssien määrän laskemiseksi 1 antaa perustellun ja näyttöön perustuvan johtopäätöksen, että poistot eivät lisää taloudellisten resurssien määrää yrityksen noudattama poistopolitiikka on neutraali suhteessa rahoitusvolyymin muutoksiin
13. Skenaario lähestymistapa konsernitilinpäätöksen ennustamiseen ja analysointiin S A Shchurova Yrityksen pitkän ja lyhyen aikavälin rahoituspolitiikka Kirjoittajat huomauttavat, että ennustaminen edeltää aina suunnittelua ja budjetointia sen tavoitteena on;
14. Vaihto-omaisuuden rahoituspolitiikka; yrityksen luottopolitiikka;
15. Voitonhallintapolitiikka Seuraavaksi yrityksen veropolitiikka, yrityksen rahoituspolitiikka, yrityksen sijoituspolitiikka, yrityksen markkinointipolitiikka, rahavarojen hallintapolitiikka, hallintopolitiikka
16. Pysyvän omaisuuden hoitopolitiikka Seuraavaksi yrityksen rahoituspolitiikka, yrityksen investointipolitiikka, yrityksen poistopolitiikka, pankkilainojen houkutteleminen, hallintopolitiikka
17. Taseen rakenteen optimointi organisaation taloudellista vakautta lisäävänä tekijänä Lyhytaikainen vakavaraisuus on yrityksen takuu nykyisten velvoitteiden maksamatta jättämiseltä Tässä tehokkuuden lisäämisen tavoitteet ja vakavaraisuuden lisäämisen tavoitteet ovat ... Voit tehdä päinvastoin alentamalla taloudellisen riskin tasoa uhraamalla tuotannon tehokkuuden lisäämisen tavoitteet. On myös huomattava, että tavoitteet ja... Eli politiikka omien varojen korvaamisesta pitkäaikaisella lainanotolla ei vaikuta organisaation nykyiseen vakavaraisuuteen, mutta vähentää
18. Lainavarojen hankintapolitiikka Seuraavaksi yrityksen rahoituspolitiikka, yrityksen luottopolitiikka, yrityksen sijoituspolitiikka, saamisten hallintapolitiikka, hallinnointipolitiikka
19. Yrityksen päästöpolitiikka Seuraavaksi yrityksen rahoituspolitiikka, yrityksen luottopolitiikka, yrityksen sijoituspolitiikka, voitonhallintapolitiikka, pankkien houkutteleminen
20. Kauppaluoton politiikka Seuraavaksi: yrityksen luottopolitiikka;

Aihe: Testit pitkän aikavälin finanssipolitiikan tenttiin

Tyyppi: Testi | Koko: 27.31K | Lataukset: 526 | Lisätty 18.09.2008 klo 18:24 | Arvosana: +39 | Lisää testejä

Aihe 1 "Yrityksen rahoituspolitiikan perusteet"

1. Yrityksen rahoituspolitiikka on:

a) Tiede, joka analysoi yritysten taloudellisia suhteita;

b) Tiede, joka tutkii rahamuodossa toteutetun yrityksen jakelusuhteita;

c) Toimenpidekokonaisuus rahoituksen tarkoituksenmukaiseksi muodostamiseksi, järjestämiseksi ja käyttämiseksi yrityksen tavoitteiden saavuttamiseksi; +

d) Liiketoiminnan taloushallinnon tiede. Oikea vastaus

2. Yrityksen taloudellisen toiminnan päätavoite on: a) Taloustyön järjestäminen yrityksessä;

b) Verojen oikea laskelma ja oikea-aikainen maksaminen;

c) kaikkien rahoitussuunnitelmien indikaattoreiden tarkka täytäntöönpano;

d) Omistajien hyvinvoinnin maksimoinnissa tällä ja tulevilla jaksoilla; +

f) voittojen maksimoinnissa;

f) Varmistaa yrityksen taloudellisen vakauden. .

3. Yrityksen taloudellisen toiminnan päätarkoitus on:

a) Maksimointi markkinahinta yrityksille. +

b) Voiton maksimointi

c) Rahoituslähteiden tarjoaminen yritykselle

d) Kaikki edellä mainitut

4. Strategiset taloudelliset tavoitteet kaupallinen organisaatio ovat:

a) Voiton maksimointi; +

b) Yrityksen varojen likviditeetin varmistaminen;

c) Taloudellisen suunnittelu- ja sääntelyjärjestelmän organisointi;

d) Taloudellisen kestävyyden varmistaminen +

f) yrityksen positiivisten ja negatiivisten rahavirtojen synkronointi ja kohdistaminen;

f) Organisaation markkina-arvon nousu; g) Osinkojen maksaminen.

5. Yrityksen strategiseen kehityssuuntaan vaikuttavat seuraavat tekijät:

a) Uudet tuotteet tuotantoteknologiassa tällä markkinasegmentillä;

b) Yrityksen mittakaavassa; +

c) Yrityksen kehitysvaihe; +

d) rahoitusmarkkinoiden tila; +

f) verojärjestelmä; +

f) Julkisen velan määrä.

6. Kaupallisen organisaation taktisia taloudellisia tavoitteita ovat:

a) Voiton maksimointi;

b) tuotantokustannusten vähentäminen; +

c) Yrityksen taloudellisen vakauden varmistaminen;

d) Omistajien hyvinvoinnin maksimoiminen nykyisellä ja tulevilla jaksoilla;

f) Myynnin määrän kasvu;

f) Valmistettujen tuotteiden myyntihintojen nousu.

7. Pitkän aikavälin rahoituspolitiikka sisältää:

a) pääomarakenteen hallinta; +

b) Ostovelkojen hallinta; c) Standardien laskeminen käyttöpääoma;

d) Myyntisaamisten hallinta.

8. Yrityksen pitkän aikavälin rahoituspolitiikka:

a) Lyhyen aikavälin rahoituspolitiikan määräämä;

b) olemassa sen rinnalla; +

c) Vaikuttaa lyhyen aikavälin rahoituspolitiikkaan. +

9. Talousanalyysin horisontaalinen menetelmä on:

a) Kunkin raportointierän vertailu edelliseen kauteen+

b) Lopullisten taloudellisten indikaattoreiden rakenteen määrittäminen

c) Indikaattorien dynamiikan pääsuuntauksen määrittäminen

10. Taloudellisten indikaattoreiden dynamiikan arviointi suoritetaan käyttämällä:

a) vertikaalinen analyysi

b) horisontaalinen analyysi +

Kanssa) rahoitussuhteet

11. Akateemiset tieteenalat, joihin rahoituspolitiikka liittyy:

a) Varainhoito; +

b) Tilastot; +

c) rahoitus; +

d) Kirjanpito; +

f) Talousopin historia; f) Maailmantalous.

12. Yrityksen rahoituspolitiikan johtamisen kohteita ovat:

a) Rahoitusmarkkinat;

b) pääoma; +

c) kassavirrat; +

d) Innovaatioprosessit.

Testit aiheesta 2 "Pitkän aikavälin finanssipolitiikka"

1. Isot kirjaimet ovat:

a) Osakekurssien tulojen ja ulkona olevien osakkeiden lukumäärän summa. +

b) Markkinoilla vaihdettujen arvopapereiden liikkeeseenlaskujen kokonaismäärä.

c) Liikkeeseenlaskijoiden yhteenlaskettu osakepääoma nimellisarvolla. d) Liikkeeseenlaskijoiden varojen markkina-arvo yhteensä.

2. Ilmoita yrityksen oman pääoman merkittävän ylityksen todennäköisimpiä seurauksia suhteessa Vastaanottaja velkapääoma johtuu siitä, että yhtiö pitää osakkeiden liikkeeseenlaskua joukkovelkakirjojen liikkeeseenlaskua parempana:

1. Osakekohtaisen tuloksen kasvun kiihtyminen.

2. Osakekohtaisen tuloksen kasvun hidastuminen. 3. Yhtiön osakkeiden markkina-arvon nousu, 4. Yhtiön osakkeiden markkina-arvon lasku

3. Joukkovelkakirjojen, joiden vuotuinen kuponkikorko on 10 % ja markkina-arvo 75 %, nykyinen tuotto on yhtä suuri:

4. Markkinoilla liikkuu samanaikaisesti kaksi saman nimellisarvon omaavaa yrityslainaa. JSC “A” joukkovelkakirjalainan kuponkikorko on 5 %, JSC “B” joukkovelkakirjalainan 5,5 %. Jos JSC "A" joukkovelkakirjalainan markkina-arvo on yhtä suuri kuin nimellisarvo, niin, ottamatta huomioon muita joukkovelkakirjalainan hintaan vaikuttavia tekijöitä, ilmoita oikea lausunto JSC:n joukkovelkakirjasta ((B):

a) JSC “B” joukkovelkakirjalainan markkina-arvo on suurempi kuin nimellisarvo.+

b) JSC “B” joukkovelkakirjalainan markkina-arvo on alle nimellisarvon. c) JSC “B” joukkovelkakirjalainan markkina-arvo on sama kuin nimellisarvo.

d) JSC "B" joukkovelkakirjalainan tuotto on korkeampi kuin JSC "A" joukkovelkakirjalainan tuotto.

5. Ilmoittakaa kantaosakkeiden osinkojen maksulähteet:

A) Kuluvan vuoden kertyneet voittovarat.+

b) Kertyneet voittovarat edellisiltä vuosilta. c) Vararahasto.

d) kuluvan vuoden ja aikaisempien vuosien kertyneet voittovarat. +

b. Hyötyihin osakemuoto yritysorganisaatioita ovat mm.

A) Osakkeenomistajien toissijainen vastuu.

b) Laajat mahdollisuudet päästä rahoitusmarkkinoille. +

c) Kaikki edellä mainitut.

7. Jos yhtiöllä ei ole voittoa, etuoikeutettujen osakkeiden omistaja: A) Saattaa edellyttää osinkojen maksamista kaikille osakkeille.

b) Saattaa vaatia osinkojen maksamista osittain.

c) Ei voi vaatia osinkojen maksamista ollenkaan+

d) Yhtenäisyys 1 ja 2.

8. Ilmoita oman pääoman hankkimiseen käytetty rahoitusväline:

a) Ylimääräinen osakepanos. +

b) Joukkovelkakirjojen liikkeeseenlasku.

c) Lisäpääoman lisäys.+

d) Leasing.

9. Millaiset velat eivät kuulu yhtiön omaan pääomaan: A) Valtuutettu pääoma.

b) Kertyneet voittovarat.

Kanssa) Vekselit Vastaanottaja maksu . +

d) Pitkäaikaiset lainat. +

e) Ostovelat +

10. Autonomiakerroin määritellään suhdelukuna:

A) Oma pääoma taseen valuuttaan. +

b) Oma pääoma lyhytaikaisiin lainoihin ja lainoihin. c) Nettotulos omaan pääomaan. d) Oma pääoma Vastaanottaja tulot.

11. Yrityksen oma pääoma: A) Kaikkien omaisuuserien summa.

b) Kertyneet voittovarat.

c) Tuotot tavaroiden (työ, palvelut) myynnistä.

d) Yrityksen varojen ja velkojen erotus. +

12. Leasing on kannattavampaa kuin laina: A) Joo.

b) Ei.

c) Riippuen niiden tarjoamisen ehdoista+

d) Tarjouksen ehdoista riippuen.

13. Rahoitusleasing on:

A) Pitkäaikainen sopimus, joka sisältää täydet poistot vuokratuista laitteista. +

b) Tilojen, laitteiden yms. lyhytaikainen vuokraus.

c) Pitkäaikainen vuokrasopimus, joka sisältää laitteiston osittaisen lunastuksen. -

14. Etuoikeutettujen osakkeiden osuus JSC:n osakepääomasta ei saa ylittää:

b) 25 %. +

d) Standardi vahvistaa yhtiökokous osakkeenomistajat.

15. Mikä erä ei sisälly taseen jaksoon III ”Pääoma”? a) Pääomapääoma.

b) Lisä- ja varapääoma.

c) Lyhytaikaiset velat. +

d) Kertyneet voittovarat.

16. Ilmoittakaa lisäpääoman muodostamisen rahoituslähde:

a) Ylikurssi+

b) Voitto.

c) Perustajien rahastot.

17. Yrityksille, joiden organisaatio- ja oikeudellinen muoto on Venäjän lainsäädännön mukaan pakollinen varapääoman muodostaminen:

A) Valtion yhtenäiset yritykset.

b) Osakeyhtiöt.+

c) Uskon kumppanuussuhteet.

18. Nimeä yrityksen rahoituslähde:

A) Poistot +

b) Käteinen raha

c) Käyttöpääoma d) Käyttöomaisuus

19. Pääoman arvo (hinta) määritetään seuraavasti:

a) Rahoitusresurssien houkuttelemiseen liittyvien kulujen suhde hankittujen resurssien määrään. +

b) Lainoista maksetun koron määrä.

c) Lainojen korkojen ja maksettujen osinkojen määrä.

20. Vaikutus taloudellinen vipuvaikutus määrittelee:

A) Lainapääoman hankkimisen rationaalisuus; +

b) Vaihto-omaisuuden suhde lyhytaikaisiin velkoihin; c) Taloudellisen tuloksen rakenne. Oikea vastaus

Testit aiheesta 3

1. Mikä on yrityksen taloussuunnitteluprosessin tarkoitus:

A. Voittojen ja muiden tulojen tehokkaampi käyttö. +

B. Työvoimaresurssien järkevä käyttö. B. parantaa tuotteen kuluttajaominaisuuksia.

2. Mikä ei ole yrityksen rahoituslähde:

A. Forfaiting.

B. Poistot.

B. T&K-menojen määrä. +

G. Asuntolaina.

3. Valitse listatuista lähteistä rahoituslähde pitkäaikaisille sijoituksille:

A. Lisäpääoma.

B. Uppoava rahasto. +

B. Vararahasto.

4. Mitä tarkoitetaan yrityksen käytettävissä olevilla rahoituslähteillä suunnittelukaudella:

A. Omat varat.

B. Yrityksen osakepääoma.

B. Omat, lainatut ja hankitut varat. +

5. Mitä ajanjaksoa nykyinen kattaa? Taloussuunnitelma yritykset:

Vuosi. +

B. Neljännes. Kuukaudessa.

6. Mikä on yrityksen taloussuunnittelun päätehtävä:

A. Yrityksen arvon maksimointi. +

B, Tuotettujen tuotteiden määrien kirjanpito.

B. Työvoimaresurssien tehokas käyttö.

7. Mikä seuraavista menetelmistä liittyy ennustamiseen:

A. Normatiivinen.

B. Delphi. +

B. Tase.

D. Kassavirrat.

8. Mikä seuraavista menetelmistä liittyy taloussuunnitteluun?

A. Normatiivinen +

B. Trendianalyysi.

B. Aikasarjaanalyysi. D. Ekonometrinen.

9. Onko totta, että taloudellis-matemaattisen mallintamisen menetelmä mahdollistaa kvantitatiivisen ilmaisun taloudellisten indikaattoreiden ja niitä määräävien tekijöiden välisistä suhteista:

10. Järjestä rahoitussuunnitelmat voimassaoloajan mukaan laskevan voimassaoloajan mukaan:

A. Strateginen suunnitelma, pitkän aikavälin rahoitussuunnitelma, operatiivinen rahoitussuunnitelma, nykyinen rahoitussuunnitelma (budjetti).

B. Strateginen suunnitelma, pitkän aikavälin rahoitussuunnitelma, nykyinen rahoitussuunnitelma (budjetti), operatiivinen rahoitussuunnitelma. +

B. Pitkän aikavälin rahoitussuunnitelma, strateginen suunnitelma, operatiivinen rahoitussuunnitelma, nykyinen rahoitussuunnitelma (budjetti).

11. Yrityksestä on saatavilla seuraavat tiedot: tasevarat, jotka muuttuvat myyntivolyymin mukaan - 3000 ruplaa, taseen velat, jotka muuttuvat riippuen

myyntimäärästä riippuen - 300 ruplaa, arvioitu myyntimäärä - 1250 ruplaa,

todellinen myyntivolyymi on 1000 ruplaa, tuloveroaste 24%, osingonmaksusuhde on 0,25. Mikä on ulkopuolisen lisärahoituksen tarve:

B. 532,5 rub.+

V. 623,5 rub.

12. Yrityksen myyntimäärä on 1000 tuhatta ruplaa, laitteiden käyttöaste on 70%. Mikä on suurin myyntimäärä, kun laite on täynnä:

A. 1000 ruplaa. B. 1700 ruplaa.

V. 1429 rub. +

D. Yksikään vastauksista ei ole oikea.

13. Yrityksen myyntimäärä on 1000 tuhatta ruplaa, laitteiden käyttöaste on 90%. Mikä on suurin myyntimäärä, kun laite on täynnä:

A. 1900 rub.

B.1111 rub.+

V. 1090 rub.

D. Yksikään vastauksista ei ole oikea.

14. Yrityksen myyntimäärä on 1000 tuhatta ruplaa, laitteiden käyttöaste -...90%, käyttöomaisuus - 1SOO tuhatta ruplaa. Mikä on pääomaintensiteetin suhde täydellä teholla: ": laitteiden lataus:

D. Yksikään vastauksista ei ole oikea. minä

15. Onko rahoituspolitiikan ja kasvun välillä suhdetta?

A. On olemassa suoran suhteen muodossa. +

B. Esiintyy käänteisen suhteen muodossa.

B. Ei ole suhdetta.

l6. Suurin kasvunopeus, jonka yritys voi saavuttaa ilman ulkopuolista rahoitusta, on:

A. Kestävä kasvuvauhti

B. Sisäinen kasvuvauhti +

B. Uudelleensijoitusaste.

17. Suurin kasvunopeus, jonka yritys voi ylläpitää lisäämättä taloudellista vipuvaikutusta, kutsutaan:

A. Kestävä kasvuvauhti +

B. Sisäinen kasvuvauhti C. Uudelleensijoitusaste.

D. Osingonmaksusuhde.

18. Yrityksen nettotulos oli 76 tuhatta ruplaa, varojen kokonaismäärä oli 500 tuhatta ruplaa. 76 tuhatta ruplaa. nettotulos sijoitettiin uudelleen 51 tuhatta ruplaa. Sisäinen kasvuvauhti on:

A. 10 %.

D. Yksikään vastauksista ei ole oikea.

19. Yrityksen nettotulos on 76 tuhatta ruplaa, oma pääoma 250 tuhatta ruplaa. Pääomitusaste on 2/3. Kestävä kasvuvauhti on:

A. 12,4 %.

B. 10,3 %.

SISÄÄN. 25,4%. +

D. Yksikään vastauksista ei ole oikea.

20. Yrityksen taloudellinen vipuvaikutus on 0,5, myynnin nettotuotto 4 %, osingonmaksuaste 30 % ja pääomaintensiteettisuhde 1. Kestävän kasvun suhde on:

D. Yksikään vastauksista ei ole oikea.

21. Kun myynnin nettotuotto kasvaa, kestävä kasvuvauhti on:

A. Kasvaa. +

B. Vähenee.

B. Se ei muutu.

22. Kun osinkona maksettava osuus nettotuloksesta pienenee, kestävän kasvun kerroin:

A. Kasvaa. +

B. Vähenee.

B. Se ei muutu.

23. Kun yrityksen taloudellinen vipuvaikutus pienenee (lainattujen varojen suhde omaan pääomaan), kestävän kasvun suhde:

A. Kasvaa.

B. Vähenee. +

B. Se ei muutu.

24. Kun yrityksen varojen kiertonopeus pienenee, kestävän kasvun kerroin:

A. Kasvaa.

B. Vähenee. +

B. Se ei muutu.

25. Jos vastaanotettu arvo Altmanin viiden tekijän konkurssiennustemallin Z-piste on suurempi kuin 3, mikä tarkoittaa, että konkurssin todennäköisyys on:

A. Erittäin korkea.

B. Korkea.

B. Matala

D. Erittäin matala +

DCFP T4 -testit

1. Koostumus toimintabudjetti sisältää:

A. Budjetti suoriin työvoimakustannuksiin.

B. Investointibudjetti. +

B. Kassavirtabudjetti.

2. Mikä kassavirtabudjettiin sisältyvä indikaattori luo suorien investointien lähteen? A. Joukkovelkakirjojen lunastus.

B. Aineellisen pitkäaikaisen omaisuuden hankinta. +

B. Poistot.

3. Mikä toimintabudjetti tulee laatia, jotta ostettavat materiaalimäärät voidaan arvioida: A. Liiketoiminnan menobudjetti. B. Myyntibudjetti.

B. Tuotantobudjetti

D. Materiaalihankintabudjetti. +

4. Onko totta, että suoran kassavirran budjetointimenetelmän alkuelementti on voitto?

5. Sisältyvätkö liiketoiminnan kulut tulo- ja menobudjettiin yrityksen toimintakuluihin? A. Kyllä.

6. Yksityiskohtainen kaavio arvioiduista tuotantokustannuksista, lukuun ottamatta suoria materiaalikustannuksia ja välittömiä työvoimakustannuksia, jotka on tapahduttava tuotantosuunnitelman täyttämiseksi:

A. Tuotannon yleiskustannukset. +

B. Investointibudjetti.

B. Hallintobudjetti. D. Perusbudjetti.

7. Mitkä seuraavista kassavirtasuunnitelman eristä sisältyvät kohtaan ”Tuotot juoksevasta toiminnasta”?

A. Uusien lainojen ja luottojen saaminen.

B. Tuotot tuotteiden myynnistä.+

B. Uusien osakkeiden liikkeeseenlasku.

8. Onko totta, että pitkäaikaisten rahoitussijoitusten lisääntyminen aiheuttaa yritykseen kassavirran? A. Kyllä.

B. Ei. minä +

9. Mitkä listatuista kassavirtabudjetin eristä sisältyvät kohtaan ”Sijoitustoiminnan kulut”? A. Lyhytaikaiset rahoitussijoitukset.

B. Pitkäaikaisen lainan koronmaksu.

B. Pitkäaikaiset rahoitussijoitukset.+

10. Määritä kaksi tapaa laatia kassavirtasuunnitelma:

A. Suora. +

B. Ohjaus.

B. Analyyttinen.

D. Epäsuora. +

11. Onko totta, että myyntisaamisten kasvu aiheuttaa yritykseen kassavirran? A. Kyllä.

12. Missä tapauksissa sijoitustoiminnan tuotot (kulut) kannattaa kohdentaa kassavirtabudjetissa?

A. Joka tapauksessa. +

B. Investointitoiminnan määrä on merkittävä.

B. erotettaessa poisto- ja korjausvarat.

13. Mikä budjetti on lähtökohtana yleisen budjetin laatimisessa?

A. Liiketoiminnan kustannusbudjetti.

B. Myyntibudjetti. +

B. Tuotantobudjetti.

D. Materiaalihankintabudjetti.

14. Mikä taloudellinen indikaattori näkyy kassavirtabudjetin menopuolella?

A. Kohdennettu rahoitus.

B. Investoinnit käyttöomaisuuteen ja aineettomiin hyödykkeisiin +

B. Laskujen myöntäminen.

15. Budjettia, joka perustuu yhden kuukauden lisäämiseen budjettikauteen heti nykyisen umpeutuessa, kutsutaan: A. Jatkuva.

B. Joustava. +

B. Toiminnassa. G. Ennustaminen.

16. Mikä seuraavista artikkeleista sisältyy kuluva osa kassavirtabudjetti?

A. Ennakkomaksut vastaanotettu.

B. Pitkäaikaiset lainat.

B. Tulot ei-toiminnallisesta toiminnasta...

D. Ennakot myönnetty. +

17. Mitkä taloudelliset tunnusluvut eivät sisälly yrityksen suunnitellun taseen velkoihin?

A. Kohdennettu rahoitus ja tulot. B. Pitkäaikaiset lainat ja lainat.

B. Lyhytaikaiset rahoitussijoitukset. +

18. Yhtiön myyntibudjetista seuraa, että he odottavat myyvänsä 12 500 yksikköä marraskuussa. tuote A ja 33100 kpl. tuote B. Tuotteen A myyntihinta on 22.4 hiero ja tuote B - 32 hieroa. Myyntiosasto saa 6 % provisiota tuotteen A myynnistä ja 8 % tuotteen B myynnistä. Kuinka paljon provisiota budjetoidaan saada myynnistä kuukaudessa:

A. 106276 rub.

B. 101536 rub.+

V. 84736 rub.

G. 92436 hieroa.

19. Mikä on paras peruste arvioida kuukausittaista suorituskykyä?

A. Kuukauden odotettu valmistuminen (budjetti). +

B. Todellinen valmistuminen edellisen vuoden saman kuukauden aikana. B. Todellinen kehitys edelliseltä kuukaudelta.

20. Yritys myi tavaroita määrä on 13 400 ruplaa. elokuussa; 22 600 ruplaa. syyskuussa ja 18 800 ruplaa. lokakuussa. Rahan saamisesta myydyistä tavaroista saadun kokemuksen perusteella tiedetään, että 60 % luottomyynnistä saaduista varoista saadaan seuraavan kuukauden myyntiä jälkeen; 36% - toisessa kuussa, 4% - ei vastaanoteta ollenkaan. Kuinka paljon rahaa saatiin luottomyynnistä lokakuussa:

A. 18384 rub. +

B. 19416 rub.

V. 22600 rub.

G. 18800 rub.

21. Toimintabudjettia laadittaessa viimeinen vaihe on yleensä:

A. Tulojen ja menojen budjetti. +

B. Saldoennuste

B. Kassavirtabudjetti.

D. Ei mikään edellä mainituista budjeteista.

22. Ostettavan materiaalin määrä on sama kuin budjetoitu käytettyjen materiaalien määrä:

A. Plus suunnitellut materiaalien loppuvarastot ja miinus niiden alkuperäiset varastot.+

B. Plus materiaalien alkuvarastot ja miinus suunnitellut loppuvarastot. B. Molemmat yllä olevat väitteet pitävät paikkansa. G. Yksikään niistä ei ole oikea.

23. Yrityksellä on tietyn tuotteen alkuvarasto 20 000 kpl. Budjettikauden lopussa se suunnittelee loppuvaraston olevan 14 500 yksikköä. tästä tuotteesta ja valmistaa 59 000 kpl. Suunniteltu myyntimäärä on:

B. 64500 kpl+

D. Ei mikään luetelluista määristä.

24. Budjettikauden aikana valmistusyritys aikoo myydä tuotteita luotolla 219 000 ruplaa. ja saa 143 500 ruplaa. Oletetaan, että muita käteistuloja ei odoteta, maksujen kokonaismäärä budjettikaudella on 179 000 ruplaa ja "käteis" -tilin saldon tulee olla vähintään 10 000 ruplaa. Mitä lisämäärää on kerättävä budjettikaudella:

A. 45 500 hieroa. +

B. 44500 rub.

V. 24500 rub.

D. Mikään yllä olevista vastauksista ei ole oikea

Testit aiheesta 5. Nykykustannusten hallinta ja hintapolitiikka yrityksille

1, Kiinteät kustannukset tuotantoyksikköä kohti yrityksen liiketoiminnan tason noustessa:

a) lisätä;

b) väheneminen; +

c) pysyvät ennallaan;

d) eivät ole riippuvaisia ​​liiketoiminnan tasosta.

Mahdollisuuskulut:

a) Ei dokumentoitu;

b) Ei yleensä sisälly tilinpäätökseen; c) Ei välttämättä edusta todellisia käteiskustannuksia;

d) Kaikki yllä oleva pitää paikkansa. +

2. Vaihtoehtoiset kustannukset huomioidaan johtamispäätöksiä tehtäessä: a) Kun resursseja on liikaa;

b) Rajallisten resurssien olosuhteissa; +

c) Resurssien määrästä riippumatta.

3. Tuotteen kannattavuuden kynnys (kriittisen tuotantomäärän piste) määräytyy suhteella:

a) kiinteät kustannukset muuttuviin kustannuksiin

b) kiinteät kustannukset rajatuloon tuotantoyksikköä kohden +

c) kiinteät kustannukset tuotteiden myyntituloihin

4. Mikä vaikutus viherkasvituksella on sen taloudelliseen vahvuuteen? kiinteät kustannukset:

a) taloudellinen vahvuusmarginaali kasvaa

b) taloudellinen varmuusmarginaali pienenee +

c) taloudellinen varmuusmarginaali säilyy ennallaan

6. Määritä uusien tuotteiden myynnin kannattavuuden kynnys. Arvioitu hinta tuotantoyksikköä kohti on 1000 ruplaa. Muuttuvat kustannukset tuotantoyksikköä kohti - 60%. Kiinteiden kustannusten vuotuinen määrä on 1600 tuhatta ruplaa.

a) 4000 tuhatta ruplaa. +

b) 2667 tuhatta ruplaa.

c) 1600 tuhatta ruplaa.

7. Millä vähimmäishinnalla yritys voi myydä tuotteita (tuottomyynnin varmistamiseksi), jos muuttuvat kustannukset tuoteyksikköä kohden ovat 500 ruplaa, arvioitu tuotantomäärä on 2000 yksikköä, kiinteiden kustannusten vuosimäärä on 1200 tuhatta ruplaa .

b) 1000 ruplaa.

c) 1100 ruplaa. +

8. Taloudellisen vahvuuden marginaali määritellään seuraavasti:

a) tulojen ja muuttuvien kustannusten erotus

b) tulojen ja kiinteiden kustannusten erotus

c) liikevaihdon ja kannattavuusrajan erotus +

9. Määritä alla olevien tietojen avulla taloudellisen vahvuuden marginaali: tulot - 2000 tuhatta ruplaa, kiinteät kustannukset- 800 tuhatta ruplaa, muuttuvat kustannukset - 1000 tuhatta ruplaa.

a) 400 tuhatta ruplaa. +

b) 1600 tuhatta ruplaa. c) 1000 tuhatta ruplaa.

10. Miten kiinteiden kustannusten vähentäminen vaikuttaa kriittiseen myyntivolyymiin?

a) kriittinen tilavuus kasvaa

b) kriittinen tilavuus pienenee +

c) kriittinen tilavuus ei muutu

11. Määritä alla olevien tietojen perusteella toiminnan vipuvaikutus: myyntimäärä on 11 000 tuhatta ruplaa, kiinteät kustannukset 1 500 tuhatta ruplaa, muuttuvat kustannukset 9 300 tuhatta ruplaa:

12. Laske myyntivoiton odotettu määrä, kun myyntitulot kasvavat 10 %, jos raportointikauden myyntitulot ovat 150 tuhatta ruplaa, kiinteiden kustannusten määrä 60 tuhatta ruplaa, muuttuvien kustannusten määrä on 80 tuhatta ruplaa.

a) 11 tuhatta ruplaa.

b) 17 tuhatta. hieroa.+

c) 25 tuhatta ruplaa.

13. Määritä taloudellisen turvamarginaalin määrä (rahassa): myyntitulot - 500 tuhatta ruplaa, muuttuvat kustannukset - 250 tuhatta. rub., kiinteät kustannukset - 100 tuhatta ruplaa.

a) 50 tuhatta ruplaa.

b) 150 tuhatta ruplaa.

c) 300 tuhatta ruplaa. +

14. Päätä kuinka paljon voittoa kasvaa, jos yritys kasvattaa myyntituloa 10%. Seuraavat tiedot ovat saatavilla: myyntitulot - 500 tuhatta ruplaa, rajatulo - 250 tuhatta ruplaa, kiinteät kustannukset - 100 tuhatta ruplaa.

15. Määritä kriittisen myyntimäärän piste alla olevien tietojen avulla: myynti - 2 000 tuhatta ruplaa; kiinteät kustannukset - 800 tuhatta ruplaa; muuttuvat kulut - 1 000 tuhatta ruplaa.

a) 1 000 tuhatta ruplaa.

b) 1 600 tuhatta ruplaa. +

c) 2 000 tuhatta ruplaa.

16. Käyttövipuvaikutuksen vaikutus määritetään suhteella:

A) marginaalitulo voittoon +

B) kiinteät kustannukset muuttuviin kustannuksiin

C) kiinteät kustannukset rajatuloon tuotantoyksikköä kohden

17. Määritä taloudellisen vahvuuden marginaali (% myyntituloista): myyntitulot - 2000 tuhatta ruplaa, muuttuvat kustannukset - 1100 tuhatta ruplaa, kiinteät kustannukset - 860 tuhatta ruplaa.

18. Miten kiinteiden kustannusten nousu vaikuttaa kriittiseen myyntivolyymiin?

A) kriittinen tilavuus kasvaa +

B) kriittinen tilavuus pienenee

C) kriittinen tilavuus ei muutu

19. Organisaation turvallisen tai kestävän toiminnan alueelle on ominaista:

A) todellisen ja kriittisen myynnin määrän välinen ero +

C) marginaalitulon ja tuotemyynnistä saadun voiton erotus

C) rajatulon ja kiinteiden kustannusten erotus

20. Määritä rajatulon määrä seuraavien tietojen perusteella: tuotteiden myynti - 1000 tuhatta ruplaa; kiinteät kustannukset - 200 tuhatta ruplaa; muuttuvat kustannukset - 600 tuhatta ruplaa.

A) 400 tuhatta ruplaa. +

B) 800 tuhatta ruplaa. C) 200 tuhatta ruplaa.

21. Määritä rajatulon määrä seuraavien tietojen perusteella: tuotemyynti - 1000 tuhatta ruplaa, kiinteät kustannukset - 200 tuhatta ruplaa, muuttuvat kustannukset - 400 tuhatta ruplaa.

a) 600 tuhatta ruplaa. +

b) 800 tuhatta ruplaa. c) 400 tuhatta ruplaa.

22. Kiinteät kokonaiskustannukset - 240 000 miljoonaa ruplaa. joiden tuotantomäärä on 60 000 yksikköä. Laske kiinteät kustannukset 40 000 yksikön tuotantovolyymille.

a) 6 miljoonaa ruplaa. yksikköä kohti +

b) 160 000 miljoonaa ruplaa. määrässä c) 4 miljoonaa ruplaa. yksikköä kohti

23. Tuotannon vipuvaikutus (vipuvaikutus) on:

a) mahdollinen mahdollisuus vaikuttaa tulokseen muuttamalla tuotetuotannon rakennetta ja myyntimääriä +

b) tuotannon kokonais- ja tuotantokustannusten erotus c) tuotteiden myyntivoiton suhde kustannuksiin d) vieraan pääoman suhde omaan pääomaan

24. Yrityksestä on saatavilla seuraavat tiedot: tuotteiden myyntihinta on 15 ruplaa; muuttuvat kustannukset tuotantoyksikköä kohti 10 ruplaa. Yrityksen on toivottavaa kasvattaa tuotemyynnistä saatuja voittoja 10 000 ruplaa. Kuinka paljon tarvitset tuotannon lisäämiseen?

c) 50 000 kpl. d) 15000 kpl.

25. Yrityksen A tuotantovivun vahvuus on suurempi kuin yrityksen B. Kumpi kahdesta yrityksestä kärsii vähemmän, jos suhteellinen myyntimäärä vähenee:

a) Yritys B.+

b) Yritys A.

c) Sama.

Testit aiheesta 6. "Vaihtoomaisuuden hallinta"

1. Ehdottoman likvidit varat sisältävät:

a) käteistä; +

b) Lyhytaikaiset saamiset;

c) Lyhytaikaiset rahoitussijoitukset...+

d) raaka-aineiden ja puolivalmisteiden varastot; f) Varaukset valmistuneet tuotteet. Oikea vastaus-

2. Bruttovaihtovarat ovat lyhytaikaisia ​​varoja, jotka muodostuvat: a) omasta pääomasta;

b) Oma ja pitkäaikainen velkapääoma;

c) Oma ja lainattu pääoma; +

d) Oma ja lyhytaikainen lainapääoma. Oikea vastaus-

3. Jos yritys ei käytä pitkäaikaista lainapääomaa, niin

a) Vaihtovarat ovat yhtä suuret kuin omat vaihtuvat varat;

b) Omat lyhytaikaiset varat ovat yhtä suuria kuin vaihtuvat nettovarat, +

c) Vaihtovarallisuuden bruttomäärä on yhtä suuri kuin vaihtuvat nettovarat; Oikea vastaus-

4. Organisaation vaihto-omaisuuden muodostumislähteet ovat:

a) Lyhytaikaiset pankkilainat, ostovelat, oma pääoma +

b) Pääomapääoma, lisäpääoma, lyhytaikaiset pankkilainat, ostovelat

c) Oma pääoma, pitkäaikaiset lainat, lyhytaikaiset lainat, ostovelat

Oikea vastaus-

5. Käyttöjakso on summa:

a) Tuotantosykli ja saamisten kiertoaika; +

b) Taloussykli ja ostovelkojen kiertoaika; +

c) Tuotantosykli ja ostovelkojen kiertoaika; d) Rahoitussykli ja saamisten kiertoaika. Oikea vastaus-

b. Rahoitussyklin kesto määritetään seuraavasti:

a) Toimintasykli - ostovelkojen kiertoaika; +

b) Toimintasykli - saamisten kiertoaika; c) Toimintasykli – tuotantosykli;

d) Raaka-aineiden kiertoaika + keskeneräisen työn kiertoaika, valmiiden tuotteiden varastojen kiertoaika,

f) Tuotantojakso + myyntisaamisten kiertoaika - ostovelkojen kiertoaika. +

Oikea vastaus-

7. Käyttösyklin lyheneminen voi johtua seuraavista syistä:

a) säästää aikaa tuotantoprosessissa; +

b) materiaalien toimitusaikojen lyhentäminen,

c) myyntisaamisten kierron nopeuttaminen; +

d) ostovelkojen liikevaihdon lisääminen. Oikea vastaus-

8. Mitä vaihto-omaisuuden rahoitusmallia kutsutaan konservatiiviseksi?

A) Vaihto-omaisuuden vakioosa ja vaihtuvasta osasta noin puolet on rahoitettu pitkäaikaisista lähteistä; +

b) vaihto-omaisuuden pysyvä osa rahoitetaan pitkäaikaisista lähteistä;

c) kaikki varat on rahoitettu pitkäaikaisista lähteistä; +

6) puolet pysyvistä vaihtovaroista rahoitetaan pitkäaikaisilla pääomalähteillä.

Oikea vastaus-

9. Vaihto-omaisuuden omavaraisuusaste, tämä suhde:

a) voitto vaihto-omaisuuteen;

b) tulot siirtokelpoisista eristä;+

c) vaihto-omaisuus tuloihin;

d) oma pääoma vaihto-omaisuuteen, oikea vastaus on-

10. Sitoutumalla käyttöpääoman lisäykseen seuraavat:

a) käyttöpääoman kierron kasvu,

b) tuotantosyklin lisääminen; +

c) voittojen kasvu;

d) ostajille myönnettävien lainojen ehtojen parantaminen; +

f) valmiiden tuotteiden varastojen pienentäminen. Oikea vastaus-

11. Taloudellisesti perusteltujen tarpeiden mallin (KOQ) avulla voit laskea valmiille esituotannolle:

a) valmistettujen tuotteiden optimaalinen eräkoko +

b) valmiiden tuotteiden varaston optimaalinen keskimääräinen koko; +

c) enimmäistuotantomäärä;

d) kokonaiskustannusten vähimmäismäärä; +

Oikea vastaus-

12. Varaston optimaalinen määrä on seuraava:

a) reservien muodostamisen, ylläpidon ja uusimisen kokonaiskustannukset ovat minimaaliset+

b) varastoinnin määrä on minimaalinen;

c) keskeytymätöntä tuotantotoimintaa ja

IIpO~H:n myynti.

Oikea vastaus-

13. Millaista myyntisaamisten hallintapolitiikkaa voidaan pitää aggressiivisena?

a) kuluttajille myönnettävien lainojen laina-ajan pidentäminen;

b) luottolimiittien alentaminen; +

c) alennusten vähentäminen, kun maksat toimituksen yhteydessä. Oikea vastaus-

14. Kassanhallintapolitiikka sisältää:

a) nykyisen kassasaldon minimoiminen +

b) vakavaraisuuden varmistaminen; +

c) väliaikaisesti vapaan käteisen + tehokkaan käytön varmistaminen

Oikea vastaus-

15. Rahoitussyklin kesto on:

a) vaihto-omaisuuden, keskeneräisten töiden ja valmiiden tuotteiden kiertojakson kesto

Tuotteet,

b) tuotantosyklin kesto plus myyntisaamisten kiertoaika miinus ostovelkojen kiertoaika; +

c) tuotantosyklin kesto, saamisten perintäaika;

d) tuotantosyklin kesto plus ostovelkojen liikevaihdon ajanjakso;

Oikea vastaus-

16. Käyttöpääoman käytön tehokkuudelle on tunnusomaista:

a) Käyttöpääoman kiertokulku +

b) Käyttöpääoman rakenne; c) Pääomarakenne Oikea vastaus on-

17. Oman käyttöpääoman ja vaihto-omaisuuden määrän välillä ei voi olla seuraavaa suhdetta:

a) Oma käyttöpääoma - enemmän kuin lyhytaikaiset varat; +

b) Oma käyttöpääoma pienempi kuin vaihtoomaisuus; Kanssa) . Oma käyttöpääoma on yhtä suuri kuin lyhytaikaiset varat. Oikea vastaus-

18. Yrityksen käyttöpääomaan ei sisälly:

a) Työn kohteet;

b) Valmiit tuotteet varastoissa;

c) koneet ja laitteet; +

d) Käteis- ja selvitysvarat. Oikea vastaus-

19. Valitse alla olevista vaihto-omaisuuden komponenteista likvidein:

a) varastot

b) myyntisaamiset

c) lyhytaikaiset rahoitussijoitukset +

d) laskennalliset kulut =:";.6 Oikea vastaus—

20. Vaihto-omaisuuden kierron hidastuminen johtaa:

a) taseen varojen kasvu +

b) taseen omaisuuserien vähentäminen

c) tasevaluutan vähentäminen Oikea vastaus

Piditkö? Napsauta alla olevaa painiketta. Sinulle ei vaikea, ja meille Kiva).

Vastaanottaja lataa ilmaiseksi Testejä varten suurin nopeus, rekisteröidy tai kirjaudu sisään sivustolle.

Tärkeä! Kaikki ilmaiseksi ladattavat testit on tarkoitettu omien tieteellisten töiden suunnitelman tai pohjan laatimiseen.

Ystävät! Sinulla on ainutlaatuinen mahdollisuus auttaa sinua kaltaisiasi opiskelijoita! Jos sivustomme auttoi sinua löytämään oikea työ, ymmärrät varmasti, kuinka lisäämäsi työ voi helpottaa muiden työtä.

Jos testi on mielestäsi huonolaatuinen tai olet jo nähnyt tämän työn, ilmoita siitä meille.

Tieteen "lyhyen aikavälin talouspolitiikka" tutkiminen koulutusprosessissa johtuu sen erityisestä sisällöstä. Nykyaikana, melko merkittävien inflaatiovauhtien vuoksi, yrityksen lyhyen aikavälin rahoitusvirtojen optimointikysymykset ovat tärkeämpiä kuin koskaan.

Yleensä yrityksen rahoituspolitiikka on joukko liiketoimintayksiköiden kohdennettuja toimia, joiden tarkoituksena on saavuttaa tiettyjä tuloksia käyttämällä taloudellisia suhteita (rahoitus). Rahoituspolitiikkaa kehitetään vain niillä rahoitustoiminnan osa-alueilla, jotka edellyttävät tehokkainta johtamista rahoitustoiminnan strategisen päätavoitteen saavuttamiseksi. Rahoituspolitiikan muodostaminen tietyillä rahoitustoiminnan osa-alueilla voi olla monitasoista, esimerkiksi yrityksen taloudellisten resurssien muodostuspolitiikan, omien taloudellisten resurssien muodostuspolitiikan ja politiikan puitteissa; lainavarojen houkuttelemista voidaan kehittää. Omien taloudellisten resurssien muodostamispolitiikka puolestaan ​​voi sisältää osinkopolitiikan, päästöpolitiikan jne. itsenäisinä lohkoina.

Rahoituspolitiikkaan kuuluu tavoitteiden ja keinojen asettaminen tavoitteiden saavuttamiseksi. Finanssipolitiikan tavoitteet voivat olla:

1. poliittiset tavoitteet, ts. tavoitteiden saavuttaminen ulko- ja sisäpolitiikan alalla

2. taloudelliset tavoitteet, ts. saavuttaa taloudellisia tavoitteita eri tasoilla

3. sosiaaliset tavoitteet, ts. tavoitteiden saavuttaminen sosiaalisten suhteiden alalla (yhteiskunnalliset luokat ja väestösegmentit, sosiaalietuudet, sosiaalisten etujen jakautuminen).

Rahoituspolitiikkaa kohdennettujen toimien kokonaisuutena, jossa käytetään rahoitusvälineitä, vipuja ja kannustimia, voidaan toteuttaa eri tasoilla:

Maailman

Alueellinen

kansallinen

Maan yksittäisten alueiden tasolla

Yrityksen, organisaation (taloudellinen kokonaisuus) tasolla

Yksityisyrittäjä

Yksittäisen kotitalouden tasolla

Kuva 1. Rahoituspolitiikan osat

Rahoituspolitiikka on osa yleistä talouspolitiikkaa. Finanssipolitiikan komponentit sekä yksittäisten organisaatioiden että valtion tasolla on esitetty kuvassa 1.

Rahoituspolitiikka on yrityksen talousstrategian toteuttamistapa rahoitusalalla. Näin ollen rahoituspolitiikka on suurelta osin alisteinen yrityksen talouspolitiikan tavoitteille. Rahoituspolitiikka kattaa pääoman sijainnin ja jakautumisen, taloudellisen viestinnän sekä analyyttisen ja valvonnan. Sen on täytettävä tietyt periaatteet ja vaatimukset ja oltava tieteellisesti perusteltu, järkevä, joustava, yrityksen taloudelliseen strategiaan, taloudelliseen ja markkina-asemaan jne. sopiva. Vain tässä tapauksessa se edistää yrityksen tehtävien toteuttamista.

Organisaatioiden yleisen talousideologian puitteissa erotetaan rahoitusstrategia ja -taktiikat. Rahoitusstrategia on rahoituspolitiikan harjoittamisen taidetta, ja taktiikka on olennainen osa tätä taitoa, se on joukko erityisiä tekniikoita ja toimintatapoja tietyssä tilanteessa.

Rahoituspolitiikan toteuttamiseksi ja menestyksekkääksi toteuttamiseksi tarvitaan asianmukainen rahoitusmekanismi, joka on joukko yhteiskunnan käyttämiä taloudellisten suhteiden organisointimenetelmiä suotuisan taloudellisen ja sosiaalisen kehityksen edellytysten varmistamiseksi. Sen tulee sisältää sekä luettelo taloudellisten suhteiden järjestämisen muodoista ja menetelmistä että niiden määrällisen määrittämisen menetelmistä. Näiden elementtien yhdistelmä muodostaa rahoitusmekanismin suunnittelun, joka käynnistetään määrittämällä kunkin elementin määrälliset parametrit, toisin sanoen tietyt korot ja nostoprosentit, varojen määrä, kulujen taso jne.

Koska yrityksen rahoituspolitiikka on olennainen osa sen talouspolitiikkaa, niin rahoitustoimintaa Yritykset tulisi toteuttaa tuotteiden kysyntätutkimuksen, käytettävissä olevien resurssien arvioinnin ja liiketoiminnan tulosennusteiden perusteella. Yrityksen rahoitusvarojen käyttösuunnat määräytyvät asetettujen tavoitteiden, yrityksen aseman markkinoilla ja kehitetyn rahoitustoiminnan organisointikonseptin perusteella. Tästä asennosta katsottuna yrityksen rahoituspolitiikan päätavoitteena tulisi pitää sen taloudellisen potentiaalin täydellisin ja tehokkain hyödyntäminen ja laajentaminen. Finanssipolitiikan tavoitteet ovat lukuisat ja monipuolisemmat. Näihin kuuluvat erityisesti seuraavat tehtävät:

Yrityksen vaihto-omaisuuden määrän ja rakenteen määrittäminen;

Vaihto-omaisuuden katteen muodostumislähteiden ja niiden välisen suhteen määrittäminen;

Yrityksen pääomarakenteen optimointi ja sen taloudellisen vakauden varmistaminen;

Yrityksen voiton maksimointi;

Yrityksen taloudellisen ja taloudellisen tilanteen avoimuuden saavuttaminen sekä omistajien että sijoittajien ja/tai velkojien kannalta;

Tehokkaan taloushallinnon mekanismin luominen yritykselle;

Yrityksen markkinamekanismien käyttö taloudellisten resurssien houkuttelemiseksi;

Ja monet muut…

Yrityksen talouspolitiikkaa toteuttaessaan johto tavoittelee vähintään kahta päämäärää - ensinnäkin se pyrkii varmistamaan, että yrityksen kaikki johtaminen ei ole käsistä, ja toisaalta se pyrkii saamaan jatkuvan taloudellinen vaikutus. Ensimmäisessä tapauksessa puhumme lyhyen aikavälin finanssipolitiikasta ja toisessa pitkän aikavälin finanssipolitiikasta (taulukko 1)

pöytä 1

Yrityksen lyhyen ja pitkän aikavälin rahoituspolitiikan vertailuominaisuudet

Yleinen tarkoitus	Nykyisen toiminnan toteuttaminen, lyhytaikaisten rahoitussijoitusten hallinta	Sijoitustoiminnan ja pitkäaikaisten rahoitussijoitusten hallinta
Aikaikkuna	Yksi tilikausi tai kausi, joka vastaa yhtä käyttöpääoman kiertoa	Pääsääntöisesti useita vuosia, kunnes investointiprojekti on täysin maksettu takaisin tai sen elinkaaren loppuun
Markkinastrategia	Tavaroiden (työt, palvelut), hintatasojen ja varastojen hallinta ottaen huomioon yrityksen olemassa oleva kapasiteetti	Yrityksen markkina-aseman hallitseminen tuotantorakenteen ja tuotevalikoiman perusteellisilla muutoksilla
Ohjausobjekti	Käyttöpääoma	Kiinteä ja käyttöpääoma
Mahdollisia tavoitteita	Jatkuvan tuotannon varmistaminen olemassa olevan kapasiteetin ja resurssien rajoissa, nykyisen rahoituksen joustavuuden varmistaminen, omien rahoituslähteiden luominen	Tuotantokapasiteetin ja käyttöomaisuuden kasvun varmistaminen pitkän aikavälin markkinastrategian mukaisesti
Suorituskykykriteeri	Maksimoi nykyinen voitto	Investointiprojektin tuoton maksimointi

Taulukon 1 tietojen analysoinnin jälkeen käy selväksi, että pitkän aikavälin finanssipolitiikka kattaa yrityksen (tai investointiprojektin) koko elinkaaren, joka jakautuu useisiin lyhyen aikavälin jaksoihin. Kunkin näiden ajanjaksojen (yleensä 1 kalenterivuosi) tulosten perusteella määritetään yrityksen toiminnan taloudellinen tulos, jaetaan voitot, lasketaan verot ja laaditaan tilinpäätös. Yrityksen menestyminen lyhyellä aikavälillä riippuu pitkälti sen kehittämän lyhyen aikavälin rahoituspolitiikan laadusta, toimenpiteiden toteuttamisesta, joilla pyritään varmistamaan yrityksen nykyisen toiminnan keskeytymätön rahoitus.

Lyhyen aikavälin rahoituspolitiikka on "sisäänrakennettu" pitkällä aikavälillä - rahastot tuotannon laajentamiseen, käytetyn kiinteän pääoman määrän lisäämiseen syntyvät juuri nykyisen toiminnan prosessissa, mikä luo sekä lähteen yksinkertaiselle käyttöomaisuuden uudelleentuotannolle ( poistot) ja niiden lisääntyneen lisääntymisen lähde (voitto). Samalla nykyisen toiminnan rahavirrat muodostavat ja kokonaistulos, tuotto yrityksestä (investointiprojekti) sen koko elinkaaren ajalta.

Jos yritys harjoittaa nykyisen toiminnan ohella myös sijoitustoimintaa, molempien toimintojen rahavirrat ovat sekoittuneet. Joten toteutettaessa lainavaroilla toteutettua investointiprojektia on kaksi lainan takaisinmaksujärjestelmää mahdollista:

1. käyttämällä samanaikaisesti juoksevan ja sijoitustoiminnan kassavirtoja;

2. oletetaan, että nämä kassavirrat määritellään tarkasti.

Esimerkiksi ipitkäaikainen laina ja sen korot maksetaan takaisin sekä nykyisen toiminnan että itse investointihankkeen synnyttämien virtojen kautta. Hankerahoituksella laina ja korko maksetaan takaisin vain investointihankkeen tuottamasta kassavirrasta. Näin ollen nykyisen ja sijoitustoiminnan rahoitusjärjestelmien erilaiset yhdistelmät ovat mahdollisia, joiden välillä ei ole ylitsepääsemätöntä rajaa. Pohjimmiltaan molemmat virrat voivat "ruokkia" toisiaan. Päätös käyttää niitä erikseen tai yhdessä riippuu yksittäisistä henkilöistä ja olosuhteista. Eli juoksevaa ja sijoitustoimintaa ei eroteta toisistaan ​​absoluuttisesti, vaan suhteellisesti. Ero nykyisen ja investointitoiminnan välillä on kuitenkin välttämätöntä, jotta voidaan varmistaa taloudellisten resurssien käytön tehokas valvonta ja estää käyttöpääoman immobilisoituminen (poikkeaminen) pääomamenoihin, koska tällainen toiminta voi yllättäen heikentää yrityksen nykyistä rahoitusta.

Hankerahoitus on velkaa, joka maksetaan tietyn hankkeen toteuttamisesta saaduista varoista, ei koko yrityksen toiminnasta.

Rahoituspolitiikka on organisaation yleinen taloudellinen ideologia, joka on alisteinen sen toiminnan päätavoitteen saavuttamiselle, joka on voiton tuottaminen (kaupallisille organisaatioille).

Finanssipolitiikan tarkoituksena on rakentaa tehokkaita taloushallinnon järjestelmiä, jotka tähtäävät toiminnan strategisten ja taktisten tavoitteiden saavuttamiseen.

Yrityksen rahoituspolitiikan strategiset tavoitteet:

Voiton maksimointi;

Yrityksen pääomarakenteen optimointi ja sen taloudellisen vakauden varmistaminen;

Yrityksen taloudellisen ja taloudellisen tilanteen läpinäkyvyyden saavuttaminen omistajille (osallistujille, perustajille), sijoittajille, velkojille;

Tehokkaan taloushallinnon mekanismin luominen yritykselle;

Yrityksen markkinamekanismien käyttö taloudellisten resurssien houkuttelemiseksi.

Rahoituspolitiikan kohteena on talousjärjestelmä ja sen taloudelliseen asemaan ja taloudelliseen tulokseen liittyvä toiminta, taloudellisen yksikön kassavirta, joka on kassatulojen ja maksujen virtaa. Jokaisen varojen käyttösuunnan tulee vastata tiettyjä lähteitä: yrityksessä lähteitä ovat oma pääoma ja velat, jotka sijoitetaan tuotantoon ja ovat varojen muodossa.

Rahoituspolitiikan aiheena ovat yrityksen sisäiset ja yritysten väliset talousprosessit, suhteet ja toiminnot, mukaan lukien tuotantoprosessit, jotka muodostavat rahoitusvirtoja ja määräävät taloudellinen tilanne ja taloudelliset tulokset, selvityssuhteet, sijoitukset, arvopapereiden hankinnat ja liikkeeseenlaskut jne.

Rahoituspolitiikan kohteena ovat organisaation ja johdon perustajat (työnantajat), rahoituspalvelut, jotka kehittävät ja toteuttavat taloushallinnon strategiaa ja taktiikkaa yrityksen maksuvalmiuden ja vakavaraisuuden lisäämiseksi voittojen vastaanottamisen ja tehokkaan käytön kautta.

Talouspolitiikka koostuu taloushallinnon päämäärien ja tavoitteiden asettamisesta sekä niiden toteuttamismenetelmien ja -keinojen määrittämisestä ja käyttämisestä, jatkuvasta seurannasta, analysoinnista ja arvioinnista käynnissä olevien prosessien yhteensopivuutta asetettujen tavoitteiden kanssa.

Rahoituspolitiikka ilmenee taloudellisten resurssien mobilisoinnin ja optimaalisen jakamisen muotojen ja menetelmien järjestelmänä, se määrittää rahoitusmekanismien valinnan ja kehittämisen, menetelmät ja kriteerit hallinnon taloudellisten resurssien muodostuksen, suunnan ja käytön tehokkuuden ja toteutettavuuden arvioimiseksi. .

Pitkän aikavälin rahoituspolitiikka kattaa yrityksen tai investointihankkeen koko elinkaaren, joka on jaettu useisiin lyhytaikaisiin jaksoihin, jotka vastaavat kestoltaan yhtä tili- (kalenteri)vuotta. Tulosten perusteella talousvuosi tehdään lopullinen määritys yrityksen toiminnan taloudellisesta tuloksesta, voitonjaosta, verolaskelmista ja tilinpäätöksen laatimisesta. Yrityksen menestys vuonna Lyhytaikainen riippuu ratkaisevasti sen kehittämän lyhyen aikavälin rahoituspolitiikan laadusta, joka ymmärretään toimenpidejärjestelmäksi, jolla pyritään varmistamaan sen nykyisen toiminnan keskeytymätön rahoitus.

Lyhyen ja pitkän aikavälin finanssipolitiikan välillä on orgaaninen yhteys: lyhyen aikavälin rahoituspolitiikka on "rakennettu" pitkän aikavälin politiikkaan - varoja tuotannon laajentamiseen ja käytetyn kiinteän pääoman määrän lisäämiseen syntyy juuri nykyisten toimintojen prosessi, joka luo sekä lähteen kiinteän omaisuuden yksinkertaiselle toistolle (poistot) että lähteen niiden laajennetulle lisääntymiselle (voitto). Samalla nykyisen toiminnan rahavirrat muodostavat kokonaistuloksen, yrityksen (investointiprojektin) tuoton koko sen elinkaaren ajalta.

Sellaisen yrityksen toiminnassa, joka nykyisen toiminnan ohella toteuttaa investointihanketta, juoksevan toiminnan ja investointitoiminnan rahavirrat kietoutuvat yhteen. Toteutettaessa investointiprojektia lainavaroilla esimerkiksi kaksi lainan takaisinmaksujärjestelmää on mahdollista, joista toinen perustuu juoksevan ja investointitoiminnan kassavirtojen samanaikaiseen käyttöön ja toisessa näiden kassavirtojen tiukka rajaaminen.

Nykyisen ja investointitoiminnan erottaminen toisistaan ​​on tarpeen, jotta voidaan varmistaa taloudellisten resurssien käytön tehokas valvonta ja estää käyttöpääoman siirtyminen pääomakustannuksiin, mikä voi heikentää yrityksen nykyistä rahoitusta.

Nykyinen pankkien käyttötileillä olevien varojen kirjanpitomenettely ei tarkoita erillisen tilin osoittamista pääomasijoitusten varojen liikkeen kirjanpitoa varten. Yritysten ja yhteisöjen rahoitukseen tarkoitettujen omien varojen kirjanpito pääomasijoituksia, pidetään niiden käyttötileillä, ei avata erillisiä tilejä tällaisia ​​tarkoituksia varten. Helpottaa pääomasijoitusten kirjanpitoa ja estää immobilisoitumista käyttöpääoma Pankit voivat pitää asiakkaille erillisiä henkilökohtaisia ​​tilejä pääomasijoituksiin liittyvien liiketoimien kirjaamista varten. Näiden tilien avaaminen ja niillä tapahtuvien liiketoimien toteuttaminen tapahtuu sopimusehdoin samalla tasetilillä, jolle sekkitilitapahtumat kirjataan. Tässä tapauksessa laissa säädettyä maksujärjestystä ei pidä rikkoa. Näille tileille varat on siirrettävä yrityksen käyttötililtä.

Yrityksen rahoituspolitiikan kehittämisen alustava vaihe on sen taloudellisen ja taloudellisen tilanteen analyysi, joka tunnistaa yrityksen talouden vahvuudet ja heikkoudet, ts. "diagnoosiksi". Analyysin tulee perustua yrityksen neljännesvuosittaisen ja vuositilinpäätöksen tunnuslukuihin. Samalla tulee muistaa, että raportointi on luonteeltaan historiallista, ts. tallentaa menneisyydessä tapahtuneiden tapahtumien tulokset, lisäksi kustannusindikaattorit vääristyvät inflaation vaikutuksesta. Raportoinnin analysoinnissa käytetään menetelmiä, kuten horisontaalinen ja vertikaalinen analyysi, trendianalyysi ja taloudellisten tunnuslukujen laskenta. Tilinpäätöstä analysoitaessa selvitetään yrityksen omaisuuden koostumus, taloudelliset sijoitukset, oman pääoman muodostuslähteet, lainattujen varojen koko ja lähteet, arvioidaan myyntitulojen määrä ja voiton määrä. Talousanalyysi, ts. kassavirtojen analysointi, varojen muodostus-, jakelu- ja käyttöprosessit ovat perustellumpia, jos talousanalyytikko ymmärtää selkeästi talouskirjanpitojärjestelmän, varojen liikkeen tietyillä tileillä ja mekanismin taloudellisten tulosten tuottamiseksi.

Lyhyen aikavälin rahoituspolitiikan laatu riippuu suoraan yrityksen noudattamasta laskentaperiaatteesta. Kirjanpitoperiaatteet, jotka edustavat organisaation omaksumia kirjanpitomenetelmiä, voivat vaikuttaa merkittävästi taloudellisten tulosten tuottamiseen ja organisaation taloudellisen ja taloudellisen toiminnan arviointiin.

Organisaation kirjanpitopolitiikka määrittelee käyttöomaisuuden, aineettomien hyödykkeiden poistomenetelmät, varastojen, tavaroiden, keskeneräisten ja valmiiden tuotteiden arviointimenetelmät, menetelmät vaihto-omaisuuden kirjaamiseen tuotantokustannuksiin sekä vaihtoehdot vakuutusrahastojen muodostamiseen.

Siksi laatimisperiaatteiden muutoksilla voi olla merkittävä vaikutus taloudellinen tilanne, kassavirta tai organisaation taloudellinen suorituskyky. On suositeltavaa laskea vaihtoehdot tietyille laskentaperiaatteiden säännöksille, koska taseen rakenne ja useiden keskeisten taloudellisten ja taloudellisten tunnuslukujen arvot riippuvat suoraan tällä alueella tehdyistä päätöksistä.

Lyhyen aikavälin rahoituspolitiikka on sovitettava yhteen yrityksen veropolitiikan kanssa. Veropolitiikkaan kuuluu verotushallinto verotuksen optimoimiseksi nykyisen verolainsäädännön mukaisesti - turhat veronmaksut estetään, kaksinkertainen verotus poistetaan. On myös tarpeen käyttää erilaisia ​​lain tarjoamia veroetuja Venäjän federaatio eri syistä:

Tuotevalikoiman mukaan (välttämättömät tavarat, lapsille jne.);

Varojen käytön suunnassa (tietyt pääomasijoitukset, hyväntekeväisyys);

Työntekijöiden kokoonpanon mukaan (edut yrityksille, jotka työllistävät vammaisia);

Työntekijöiden lukumäärän mukaan (pienet yritykset);

Yritysomistuksen mukaan (Kaukopohjolassa sijaitsevat kuluttajayhteistyöyritykset, proteesi- ja ortopediset yritykset jne.).

Veropolitiikka liittyy kirjanpitopolitiikkaan, koska menojen kohdistamistapojen valinta kustannuksiin voi vaikuttaa verotettavan tuloveropohjan määrään.

Näin ollen lyhyen aikavälin finanssipolitiikan päätehtävä - organisaation nykyisen toiminnan keskeytymättömän rahoituksen varmistaminen - liittyy monien erilaisten yksityisten tehtävien asettamiseen.